Chart of the Day: Perdagangan Reflasi Memicu Level Terendah untuk Dolar?

 Chart of the Day: Perdagangan Reflasi Memicu Level Terendah untuk Dolar?


Dolar menguat pada hari Rabu selama empat hari dalam lima hari, dan mencapai level tertinggi lebih dari dua bulan.

Mata uang reserve global naik sebagai bagian dari “perdagangan reflasi”. Reflasi terjadi ketika kebijakan fiskal dan moneter diberlakukan untuk meningkatkan output ekonomi dan menghilangkan ketidakpastian setelah resesi, yang dengan tepat menggambarkan situasi saat ini.

Imbal hasil meningkat, karena investor menjual obligasi dengan harapan mereka akan dapat membeli rilis baru dengan suku bunga yang lebih tinggi di masa depan. Harga dan imbal hasil Obligasi berkorelasi terbalik, jadi ketika harga Obligasi turun, imbal hasil naik.

0Y Treasuries Daily

Imbal hasil Obligasi 10 tahun menyelesaikan pola bullish flag, dan membantu imbal hasil di sepanjang rising channel yang lebih curam. Perhatikan bagaimana level 1,00% menjadi posisi kritis, pertama bertindak sebagai resisten, kemudian membalik ke support.

Imbal hasil yang meningkat menarik modal dari investor asing, yang harus membeli dolar yang dengannya dapat membeli obligasi negara. Peningkatan pembelian ini mendorong harga mata uang lebih tinggi saat persediaan habis.

Pola ini dipercepat karena mata uang asing kehilangan nilainya, dan kemudian dijual demi pembelian tambahan USD.

Dolar AS terpukul setiap kali stimulus fiskal AS mendominasi berita utama pasar. Traders berasumsi bahwa setiap peningkatan utang nasional AS serta peningkatan pasokan dolar akan membebani mata uang. Sehingga mereka menjual dolar.

Pada akhir Januari kami berpendapat bahwa level terendah dolar diakibatkan oleh alasan teknikal dan fundamental. Saat ini, tampaknya pola bullish telah selesai dan berpotensi menurunkan dolar.


ollar Index Daily

ollar Index Daily

Penawaran yang semakin cepat kian mengejar dolar lebih tinggi, di sepanjang rising channel sejak level terendah 6 Januari di 89,21. Hal itu membantu mendorong dolar AS melewati neckline dari dasar H&S kecil.

Terlepas dari kecilnya bagian bawah H&S, ini berfungsi untuk membantu USD menyelesaikan pola yang jauh lebih besar, terlihat melalui grafik mingguan.

ollar Index Weekly

ollar Index Weekly

Dolar baru saja mengalami break out ke bagian atas pola wedge. Namun, bulls dolar akan bekerja keras untuk mereka. Ingat argumen fundamental mengenai dampak kebijakan fiskal dan moneter paling dermawan dalam sejarah?

Dari perspektif teknikal, MA 50 pekan baru-baru ini melintas di bawah MA 200 pekan, yang merupakan pola Death Cross utama, dengan implikasi yang tidak menyenangkan, menempatkan dolar pada jalur momentum untuk melanjutkan penurunan yang cukup jauh.

Oleh karena itu, MACD — yang didasarkan pada interplays rata-rata harga — dan indikator berbasis momentum RSI dan ROC tampaknya berada di titik terendah.

Namun, mereka membutuhkan skala yang lebih tinggi dari level tertinggi sebelumnya untuk memberikan sinyal bullish yang berdampak. Oleh karenanya, harga perlu mencapai beberapa level puncak dan palung yang naik agar tren naik menguasai mekanisme pasar.

Strategi Trading – Pengaturan Posisi ‘Long’

Trader konservatif harus menunggu setidaknya dua titik puncak dan palung mingguan untuk memulai, sebelum beralih menuju tren saat ini. 

Trader moderat dapat memasuki posisi long ketika harga mencapai 93,00, kemudian jatuh untuk mencari dukungan di atas dasar H&S dan wedge.

Traders agresif — yang memahami dan menerima risiko, berdasarkan konflik fundamental dan teknis — akan mengambil risiko posisi long jika ketika posisi tersebut sesuai dengan rencana perdagangan mereka yang disiapkan dengan cermat.

Berikut ini contohnya:

Contoh ‘Trading’

  • Entri: 91,00

  • Stop-Loss: 90,00

  • Riskio: 100 pips

  • Target: 94,00

  • Reward: 300 pips

  • Risk:Reward Ratio: 1:3

Catatan Penulis: Seperti yang Anda lihat, terdapat argumen mendasar tentang bagaimana kebijakan fiskal moneter akan berdampak pada pasar, yang terdiri dari semua individu di dunia, dan karena itu tidak mungkin untuk diprediksi. Teknikal telah mulai menunjukkan tanda-tanda dasar, namun pola death cross mingguan dan kurangnya puncak dan palung naik mingguan menunjukkan bahwa lonjakan saat ini bisa gagal dan berlanjut sepanjang tren turun, yang masih berlaku.

Kami tidak tahu apa yang akan terjadi. Kami hanya mengambil risiko dan memberi nasihat mengenai cara mengelola keberuntungan Anda. Contoh trading ini hanyalah salah satu cara untuk mendekati perdagangan ini. Tulis salah satu yang dapat menyesuaikan anggaran, temperamen, dan waktu Anda. Ketika Anda sudah menguasai hal itu, bereksperimenlah dengan jumlah kecil. Selamat trading!



Sumber:investing.com